Portugal pode ser o último país a considerar ao incorporar uma holding. No entanto, como muitas nações, Portugal também possui incentivos fiscais para a participação de empresas em seus sistemas tributários. O objetivo é minimizar a dupla tributação das receitas normalmente auferidas por essas empresas e incentivar o investimento internacional.
De acordo com a legislação fiscal em vigor, a constituição de uma holding (pura, ou seja, detenção de participações, ou mista, ou seja, detenção de participações e exercício de atividade comercial) em Portugal está associada aos seguintes benefícios fiscais.
Isenção de Participação da Holding
Participações portuguesas
A Isenção de Participação aplica-se a empresas portuguesas conforme previsto na Diretiva do Conselho 2011/96/UE de 30 de novembro de 2011 (a última versão legal transposta para o direito fiscal português). Ao abrigo deste regime, os dividendos recebidos por empresas portuguesas da União Europeia (e Espaço Económico Europeu) estão sujeitos a exclusão total; isso significa que a holding pode deduzir os seus dividendos, recebidos no apuramento do seu lucro tributável), desde que as seguintes condições sejam atendidas:
- A holding deve deter pelo menos 10% de participação (capital ou direitos de voto) da subsidiária.
- As ações são detidas por pelo menos um ano (ou mantidas por esse período).
- O regime de transparência fiscal não abrange a holding.
- A subsidiária está sujeita e não isenta de Imposto sobre o Rendimento das Pessoas Colectivas (CIT), um imposto sobre o rendimento mencionado no artigo 2.º da Diretiva da Controladoria da UE (Diretiva do Conselho 2011/96/UE), ou um imposto semelhante ao IRC com uma taxa legal que não seja inferior a 60% da taxa normal de IRC.
- A subsidiária não é residente em um jurisdição na lista negra
- Portugal coloca na lista negra as jurisdições com as quais assinou um Acordo de Dupla Tributação.
Participações não portuguesas
As regras acima também se aplicam à distribuição de dividendos a uma holding portuguesa de:
- Uma entidade legal residente na UE atende aos padrões descritos no Artigo 2 da Diretiva Matriz/Subsidiária da UE.
- Uma entidade residente no EEE sujeita a responsabilidades de cooperação fiscal análogas às criadas na União Europeia.
- Desde que a entidade satisfaça condições comparáveis às descritas no Artigo 2 da Diretiva de Matriz/Subsidiária da UE.
- Entidade residente num Estado com o qual Portugal celebrou um acordo de dupla tributação (salvo se residir em jurisdição incluída na lista negra) que preveja a partilha de informação e esteja sujeito e não isento de imposto sobre o rendimento similar ao IRC português no seu estado de residência.
De acordo com o regime acima referido, as menos-valias ou mais-valias decorrentes da transmissão de acções destas sociedades não contribuem para o seu lucro tributável.
Créditos tributários
Além da isenção de participação acima mencionada, dividendos de origem estrangeira (independentemente de sua origem) também podem se beneficiar de créditos tributários. Isso é particularmente importante quando a isenção de participação não se aplica às subsidiárias da holding.
Para beneficiar dos referidos créditos fiscais, a empresa-mãe deve cumprir os seguintes requisitos:
- A holding deve deter pelo menos 10% de participação (capital ou direitos de voto) da subsidiária.
- As ações são detidas por pelo menos um ano (ou mantidas por esse período).
- A subsidiária não é residente em uma jurisdição na lista negra.
A opção acima é um crédito fiscal unilateral para dupla tributação econômica internacional. Além disso, existe também a possibilidade de utilização do crédito fiscal unilateral para dupla tributação estrangeira, ou seja, o imposto de renda deduzido na fonte.
Ilha da Madeira: Benefícios Fiscais Exclusivos
As holdings constituídas no Centro Internacional de Negócios da Madeira (MIBC), Portugal, regime estatal aprovado pela Comissão Europeia com benefícios fiscais garantidos até 2027, beneficia de incentivos fiscais adicionais.
Taxa de Imposto Corporativo da Holding
- Taxa de 5% (2015-2027) sobre os rendimentos não isentos derivados de participações cuja atividade principal consista na gestão de participações de natureza não financeira.
- Taxa de 14,7% sobre outros rendimentos
Lucros ou Dividendos
Desde que sejam não residentes (excluindo as jurisdições incluídas na lista negra), os particulares que sejam sócios de sociedades madeirenses estão isentos de imposto sobre os lucros colocados à sua disposição, incluindo a amortização de ações sem redução de capital, desde que tais lucros provenham de rendimentos sujeitos a ao imposto de renda de pessoa jurídica reduzido.
Suponha que os acionistas residam em Portugal. Nesse caso, as distribuições de lucros/reservas efectuadas pela empresa madeirense ficam também isentas de impostos (imposto retido na fonte) ao abrigo do regime de Isenção de Participação acima referido.
Juros, royalties e serviços
Os acionistas de sociedades madeirenses, desde que não residentes em Portugal ou em jurisdições inscritas na lista negra, estão também isentos de imposto sobre o pagamento de rendimentos decorrentes de juros ou outras formas
de remuneração de empréstimos de acionistas, subsídios ou adiantamentos de capital que tenham feito à empresa.
Além do acima, não há imposto retido na fonte sobre o pagamento mundial de royalties e serviços.
Ganhos de capital
Os não residentes (exceto os que se encontrem em jurisdições em lista negra) que realizem mais-valias através da venda de uma participação numa empresa da Madeira estão isentos de tributação se os principais ativos da empresa não envolverem imóveis em território português.
Nos termos de Isenção de Participação acima referidos, as mais-valias obtidas por uma empresa madeirense através da venda das suas subsidiárias ou filiais estão isentas de tributação.
Requisitos de Substâncias Econômicas do MIBC
Para se qualificar para as reduções fiscais, as empresas constituídas no MIBC devem cumprir um dos seguintes requisitos pré-estabelecidos:
- Criação de um a cinco posto(s) de trabalho a tempo inteiro (os postos de trabalho devem ser preenchidos por residentes, para efeitos fiscais, na Madeira, independentemente da sua nacionalidade) nos primeiros seis meses de funcionamento e realizar um investimento mínimo de 75.000€ na aquisição de activos fixos, corpóreos ou incorpóreos, em os dois primeiros anos de operação; or
- Criação de seis ou mais postos de trabalho a tempo inteiro (os postos de trabalho devem ser preenchidos por residentes, para efeitos fiscais, na Madeira, independentemente da sua nacionalidade) nos primeiros seis meses de funcionamento.
Postagens de emprego
Toda a atividade econômica da empresa licenciada MIBC deve ser realizada exclusivamente pelos funcionários acima exigidos. Eles se qualificam do ponto de vista de imigração e tributação como residentes da Região Autônoma.
Investimento em Ativos
Quanto ao investimento em ativos fixos, tangíveis ou intangíveis: o referido investimento será realizado em ativos localizados ou recebidos no âmbito do MIBC, utilizados no referido MIBC e que sejam necessários à realização das atividades empresariais desenvolvidas no âmbito do MIBC o MIBC.
Além disso, os bens adquiridos devem permanecer no MIBC durante todo o período em que gozar dessa condição ou durante sua vida útil, o que for menor, sem serem transferidos. Tampouco tais bens poderão ser arrendados ou cedidos a terceiros para seu uso, a menos que o objeto social ou a atividade empresarial do MIBC seja tal arrendamento ou cessão, e sempre desde que não haja vínculo direto ou indireto com o locatário ou cessionário do referido imóvel. .
Fica entendido que este requisito não é infringido quando os bens são transferidos e o montante de dinheiro realizado é reinvestido em novos ativos fixos nas mesmas condições dentro de um ano. No caso de ativos usados, estes podem não ter sido aplicados anteriormente para investimento MIBC de outra empresa.
Os requisitos acima são baseados nos regulamentos atuais do MIBC, pareceres da Autoridade Tributária e Aduaneira Portuguesa e melhores práticas. Diferentes interpretações da Comissão Europeia, em caso de auditoria, podem ser aplicadas devido à natureza de auxílio estatal do regime.
Este artigo é fornecido apenas para fins de informação geral e não pretende ser, nem deve ser interpretado como, aconselhamento jurídico ou profissional de qualquer tipo. Se você tiver alguma dúvida, por favor, não hesite em Contacte-nos.
Rosana Rodrigues é cofundador e sócio do TFRA Law Firm. O seu trabalho envolve principalmente a assessoria a investidores estrangeiros em Portugal, nomeadamente nas áreas do Direito Societário e Fiscal. Ela também trabalhou extensivamente em direito marítimo… Saiba mais
