Het oprichten van een offshore-bedrijf op het eiland Madeira (Portugal) was nog nooit zo eenvoudig. Maar voordat u erop ingaat, geven we u vijf tips waarmee u de meest belastingvriendelijke jurisdictie van Portugal beter begrijpt.
De Madeira Internationaal Zakencentrum (MIBC) is het antwoord van Portugal op het aantrekken van directe buitenlandse investeringen in de dienstensector. Onder de MIBC verlenen de autonome regio Madeira en Portugal het laagste vennootschapsbelastingtarief van de Europese Unie en een van de laagste vennootschapsbelastingtarieven ter wereld.
Met het voordeel dat ze binnen de Europese Unie opereren, worden MIBC-bedrijven met een geldige vergunning niet gekenmerkt als "offshore" en hebben ze recht op alle dubbelbelastingverdragen ("DTT") ondertekend door Portugal, evenals op de EU-richtlijnen die van toepassing zijn op belasting zaken. Daarom kan men niet zeggen dat het mogelijk is om door te gaan met de oprichting van offshore-ondernemingen in de fiscaal agressieve zin die men eraan gewend is.
Oprichting van een offshorebedrijf in a de facto en de jure onshore belastingstelsel
Madeira, dat een autonoom politiek gebied van Portugal is, heeft sinds de jaren '80 een laag belastingstelsel gekregen om de eilandeconomie te bevorderen. En, in tegenstelling tot wat vaak wordt gedacht, zijn niet alle lage belastingstelsels synoniem met offshore of belastingparadijzen.
Sinds Portugal tot de EU is toegetreden, is het MIBC-systeem in feite onderworpen aan verschillende herzieningen en goedkeuringen van de Europese Commissie, aangezien een dergelijke regeling wordt beschouwd als staatssteun in overeenstemming met de EU-wetgeving en jurisprudentie en dus onderworpen is aan de richtsnoeren voor regionale steun die door de Europese Commissie zelf zijn uitgevaardigd.
Als zodanig is het MIBC-fiscale regime volledig geïntegreerd en gereguleerd onder EU- en Portugees recht, en dergelijke regulering houdt in dat:
- Er is een volledige implementatie van de EU-wetgeving met betrekking tot zakelijke activiteiten die zijn toegelaten tot de MIBC;
- Volledige toepassing van de normen die voortvloeien uit de verdragen ondertekend door Portugal of door internationale organisaties waarvan Portugal lid is, met name de OESO, FATF7, ILO en IMO, zijn van toepassing op het regime;
- Alle bedrijfsactiviteiten binnen MIBC zijn onderworpen aan dezelfde regels en procedures met betrekking tot douane, belasting en financiële activiteiten met betrekking tot controle, inspectie en toezicht. Bijgevolg heeft het regime "onshore"-kenmerken, aangezien de voorwaarden identiek zijn aan die van Madeira en het Portugese vasteland;
- Er zijn aanvullende maatregelen met betrekking tot de verbetering van de regels die worden toegepast op de MIBC;
- Volledige toegang tot door Portugal ondertekende overeenkomsten ter voorkoming van dubbele belasting; En
- Relatie met ingezeten entiteiten zonder fiscale voordelen is toegestaan.
Portugese investeerders kunnen ten volle profiteren van MIBC om hun activiteiten te internationaliseren of activiteiten te ontwikkelen. Winst, ongeacht of de investeerder buitenlands of nationaal is, wordt belast tegen een regulier tarief (14,7%) als inkomsten voortkomen uit activiteiten met ingezetenen op Portugees grondgebied, en een verlaagd belastingtarief (5%) wordt toegepast als inkomsten voortkomen uit activiteiten met niet-ingezetenen.
Weet dat belastingvoordelen alleen gelden voor bepaalde activiteiten
Alle bedrijven die naar behoren een vergunning hebben om binnen de MIBC actief te zijn, hebben recht op de volgende belastingvoordelen:
- Een verlaagd tarief van de vennootschapsbelasting van 5% dat van toepassing is op winsten verkregen uit operaties die uitsluitend worden uitgevoerd met niet-ingezeten entiteiten of met andere vennootschappen die actief zijn binnen de werkingssfeer van de MIBC;
- Niet-ingezeten individuele en zakelijke aandeelhouders van MIBC-bedrijven zullen profiteren van een volledige vrijstelling van bronbelasting op dividendafdrachten van de Madeira-bedrijven, op voorwaarde dat ze geen ingezetene zijn van rechtsgebieden die zijn opgenomen in de "zwarte lijst" van Portugal.
- Portugese aandeelhouders zijn ook vrijgesteld als ze gedurende 10 opeenvolgende maanden een deelneming van ten minste 12% hebben;
- Volledige toegang tot het regime van deelnemingsvrijstelling;
- Vrijstelling van uitbetalingen van vermogenswinsten aan aandeelhouders die geen ingezetene zijn van rechtsgebieden op de zwarte lijst;
- Geen bronbelasting op de wereldwijde betaling van rente, royalty's en diensten;
- Documenten, contracten en andere operaties die door MIBC-bedrijven worden uitgevoerd en waarvoor openbare registratie vereist is, genieten een vrijstelling van 80% op het zegelrecht, op voorwaarde dat andere betrokken partijen geen ingezetene zijn van Portugees grondgebied of ook bedrijven zijn die actief zijn binnen het wettelijke kader van de MIBC;
- Bedrijven met een vergunning in de MIBC zullen ook profiteren van een vrijstelling van 80% van toepassing op gemeentelijke onroerende voorheffing en overdrachtsbelasting, regionale en gemeentelijke opcenten en alle andere lokale belastingen.
Binnen de MIBC mogen bedrijven, in tegenstelling tot andere rechtsgebieden die offshore-bedrijfsvorming aanbieden, een beperkt aantal economische activiteiten uitoefenen.
De meeste soorten internationale dienstenactiviteiten zullen worden toegestaan, zoals internationale handel, e-business en telecommunicatie, managementdiensten, adviesdiensten, evenals het bezit van intellectueel eigendom, de ontwikkeling van investeringen in onroerend goed of het houden van participaties door de oprichting van een SGPS – de Portugese zuivere houdstermaatschappij. Daarentegen komen zuiver financiële diensten zoals bank-, verzekerings- en makelaarsactiviteiten die aan derden worden verleend, niet in aanmerking voor de beschikbare belastingvoordelen.
Op dit moment mogen bedrijven die de volgende activiteiten met virtuele activa uitvoeren onder een MIBC-licentie opereren (op voorwaarde dat ze ook een licentie van de Portugese Centrale Bank verkrijgen):
- Wisseldiensten tussen virtuele activa en fiatgeld of tussen een of meer virtuele activa;
- Diensten voor overdracht van virtuele activa;
- Bewaringsdiensten, of bewaring en beheer van virtuele activa of van instrumenten die de controle, eigendom, opslag of overdracht van dergelijke activa mogelijk maken, met inbegrip van gecodeerde privésleutels.
Er moet altijd worden voldaan aan eisen van economische substantie
In tegenstelling tot de oprichting van offshore-bedrijven in andere rechtsgebieden, kunnen bedrijven binnen de MIBC alleen in aanmerking komen voor de belastingverlagingen. Bedrijven die zijn opgericht in de IBC van Madeira, moeten voldoen aan een van de volgende vooraf vastgestelde vereisten:
Creatie van één tot vijf fulltime vacature(s) (de vacatures moeten voor belastingdoeleinden worden ingevuld door ingezetenen, in Madeira, ongeacht hun nationaliteit) in de eerste zes maanden van de exploitatie en een minimale investering van € 75.000 doen in de verwerving van materiële of immateriële vaste activa, in de eerste twee jaar van de exploitatie; of
Creatie van zes of meer fulltime vacatures (de vacatures moeten worden ingevuld door ingezetenen, voor belastingdoeleinden, van het eiland Madeira, ongeacht hun nationaliteit) in de eerste zes maanden van de werking.
Daarentegen zijn de verlaagde tarieven van de vennootschapsbelasting van toepassing tot een plafond op het jaarlijks belastbaar inkomen, dat varieert naargelang het aantal werknemers.
Naast het bovenstaande moeten bedrijven volgens de MIBC-regels ook een passende economische structuur hebben. Er moet echter worden opgemerkt dat de MIBC-regels geen definitie van dit concept geven. Het is wel verstaan dat de onderneming voldoende substantie moet hebben voor de ontwikkeling van haar economische activiteit, namelijk in termen van risico's, activa en functies die passen bij de door de onderneming zelf te ontwikkelen activiteit.
In een internationale context wordt steeds geval per geval beoordeeld wat de juiste economische structuur is. Om dit te doen, moet rekening worden gehouden met verschillende factoren, zoals de geschiedenis van het bedrijf zelf, het type entiteit dat is opgericht, of de zakenpartners al dan niet verbonden partijen zijn, de relevantie van het bedrijf, de toegangs- of geschiktheidscriteria voor de belastingregime en de controlemechanismen die zijn ingevoerd door het land van herkomst van de belegger, enz...
Niettegenstaande het bovenstaande, moet bij de beoordeling van de passende economische structuur altijd rekening worden gehouden met: de reden voor de economische werking, het bestuur van de vennootschap en een effectieve zetel, en de soorten uiteindelijk gerechtigden.
MCS is beschikbaar om verder advies te geven over het bovenstaande, zodat uw bedrijf de juiste economische structuur heeft.
Maak optimaal gebruik van de IT-infrastructuur
Madeira profiteert van een onderzees kabelstation, gehost in het "Madeira Datacenter", dat verschillende internationale optische onderzeese kabels bedient, waardoor interconnectiviteit met nationale en internationale SDH-netwerken mogelijk is en als zodanig aanzienlijke voordelen biedt op het gebied van kwaliteit, kosten, bandbreedte en schaalbaarheid.
Een andere beschikbare infrastructuur is de Internet Gateway van Marconi Internet Direct (MID). Deze MID biedt internationale internettoegang zonder strijd en maakt gebruik van diversiteit in de toegang tot internationale backbones. Het IP-platform heeft zijn internationale connectiviteit gedistribueerd door: 3 PoP's (Londen, Amsterdam en Parijs), peering-verbindingen met honderden grote internationale ISP's en IP-transit naar Europa en de VS.
De bovengenoemde infrastructuren maken van Madeira een Europese regio met een benijdenswaardige internetsnelheid.
Deadlines
De uitgifte van MIBC-licenties is nu opgeschort, in afwachting van goedkeuring door het Portugese parlement of heronderhandelingen over dit staatssteunregime met de Europese Commissie. Dienstverleners zoals MCS kan houder zijn van schaplicenties, maar deze verlopen binnenkort. Gezien deze omstandigheden wordt beleggers geadviseerd om door te gaan met de oprichting van bedrijven binnen de Madeira algemene belastingregeling en vervolgens overstappen op de MIBC wanneer er weer licenties beschikbaar zijn.
Dit artikel is alleen bedoeld voor algemene informatiedoeleinden en is niet bedoeld als, en mag ook niet worden opgevat als, juridisch of professioneel advies van welke aard dan ook.
Miguel Pinto-Correia heeft een masterdiploma in internationale economie en Europese studies van ISEG – Lisbon School of Economics & Management en een bachelordiploma in economie van Nova School of Business and Economics. Hij is een permanent lid van de Orde van de Economen (Ordem dos Economistas)… Lees meer
