Portugal podría ser el último país a considerar al incorporar una sociedad de cartera. Sin embargo, al igual que numerosas naciones, Portugal también tiene incentivos fiscales para la tenencia de sociedades en sus sistemas fiscales. El propósito es minimizar la doble imposición de los ingresos que normalmente obtienen de estas empresas y fomentar la inversión internacional.
Según la legislación fiscal vigente, la constitución de una sociedad de cartera (pura, es decir, titular de participaciones, o mixta, es decir, titular de participaciones y actividad comercial) en Portugal está asociada a los siguientes beneficios fiscales.
Exención de participación de la sociedad controladora
Participaciones portuguesas
La Exención de Participación se aplica a las empresas portuguesas según lo previsto en la Directiva del Consejo 2011/96/UE del 30 de noviembre de 2011 (la última versión legal transpuesta a la legislación fiscal portuguesa). Bajo este esquema, los dividendos recibidos por empresas portuguesas de la Unión Europea (y del Espacio Económico Europeo) están sujetos a exclusión total; esto significa que la sociedad de cartera puede deducir sus dividendos, recibidos cuando calculen su renta imponible), siempre que se cumplan las siguientes condiciones:
- La sociedad controladora debe poseer al menos el 10% de las acciones (capital o derechos de voto) de la sociedad filial.
- Las acciones se mantienen durante al menos un año (o se mantienen durante ese período).
- El régimen de transparencia fiscal no alcanza a la sociedad controladora.
- La filial está sujeta y no exenta del Impuesto sobre Sociedades (IRS), un impuesto sobre la renta mencionado en el artículo 2 de la Directiva sobre sociedades matrices y filiales de la UE (Directiva del Consejo 2011/96/UE), o un impuesto similar al IRS con una tasa legal que no sea inferior al 60% de la tasa CIT estándar.
- La subsidiaria no es residente en un jurisdicción en la lista negra
- Portugal incluye en la lista negra a las jurisdicciones con las que ha firmado un Convenio de Doble Imposición.
Participaciones no portuguesas
Las reglas anteriores también se aplican a la distribución de dividendos a un holding portugués de:
- Una entidad legal que reside en la UE cumple con los estándares descritos en el Artículo 2 de la Directiva de Matriz/Filial de la UE.
- Una entidad residente en el EEE sujeta a responsabilidades de cooperación fiscal análogas a las creadas dentro de la Unión Europea.
- Siempre que la entidad cumpla condiciones comparables a las descritas en el artículo 2 de la Directiva sobre matrices y filiales de la UE.
- Entidad residente en un estado con el que Portugal haya acordado un acuerdo de doble imposición (a menos que sea residente en una jurisdicción incluida en la lista negra) que prevé el intercambio de información y está sujeta y no exenta de un impuesto sobre la renta similar al CIT portugués en su estado de residencia.
De acuerdo con las reglas del régimen anterior, las pérdidas o ganancias de capital por la transmisión de acciones de estas sociedades no contribuirán a la base imponible de las mismas.
Créditos fiscales
Además de la exención de participación antes mencionada, los dividendos de fuente extranjera (independientemente de su origen) también pueden beneficiarse de créditos fiscales. Esto es particularmente importante cuando la exención de participación no se aplica a las subsidiarias de la sociedad controladora.
Para beneficiarse de dichos créditos fiscales, la sociedad matriz deberá cumplir con los siguientes requisitos:
- La sociedad controladora debe poseer al menos el 10% de las acciones (capital o derechos de voto) de la sociedad filial.
- Las acciones se mantienen durante al menos un año (o se mantienen durante ese período).
- La subsidiaria no es residente en una jurisdicción incluida en la lista negra.
La opción anterior es un crédito fiscal unilateral por doble imposición económica internacional. Además, también existe la posibilidad de utilizar el crédito fiscal unilateral por doble imposición extranjera, es decir, el impuesto sobre la renta deducido en la fuente.
Isla de Madeira: beneficios fiscales exclusivos
Sociedades controladoras constituidas dentro de la Centro Internacional de Negocios de Madeira (MIBC), Portugal, un régimen estatal aprobado por la Comisión Europea con beneficios fiscales garantizados hasta 2027, se benefician de incentivos fiscales adicionales.
Tasa de impuesto corporativo de la compañía controladora
- Tipo del 5% (2015-2027) sobre las rentas no exentas derivadas de participaciones cuya actividad principal consista en la gestión de participaciones de carácter no financiero.
- Tasa del 14,7% sobre otros ingresos
Utilidades o Dividendos
Siempre que sean no residentes (excluidas las jurisdicciones incluidas en la lista negra), las personas físicas que sean accionistas de empresas de Madeira están exentas del impuesto sobre los beneficios puestos a su disposición, incluida la amortización de acciones sin reducción de capital, siempre que dichos beneficios se deriven de rentas sujetas al impuesto de sociedades reducido.
Supongamos que los accionistas residen en Portugal. En ese caso, las distribuciones de utilidades/reservas realizadas por la sociedad de Madeira también estarán exentas de impuestos (retención de impuestos) en virtud del régimen de Exención de Participación antes mencionado.
Intereses, regalías y servicios
Los accionistas de sociedades de Madeira, siempre que no residan en Portugal o en jurisdicciones incluidas en la lista negra, también están exentos del impuesto sobre el pago de rentas derivadas de intereses u otras formas
de la remuneración de los préstamos, bonificaciones o anticipos de capital de los accionistas que éstos hayan hecho a la sociedad.
Además de lo anterior, no existe retención de impuestos sobre el pago mundial de regalías y servicios.
Ganancias de capital
Los no residentes (excepto aquellos en jurisdicciones incluidas en la lista negra) que obtienen ganancias de capital a través de la venta de una participación accionaria en una empresa de Madeira están exentos de impuestos si los activos principales de la empresa no involucran bienes inmuebles en territorio portugués.
Bajo los términos antes mencionados para una Exención de Participación, las ganancias de capital obtenidas por una empresa de Madeira a través de la venta de sus subsidiarias o empresas afiliadas están libres de impuestos.
Requisitos de sustancia económica MIBC
Para acogerse a las reducciones fiscales, las sociedades constituidas en el MIBC deben cumplir con alguno de los siguientes requisitos preestablecidos:
- Creación de uno a cinco puesto(s) de trabajo a tiempo completo (los puestos de trabajo deben cubrirse con residentes, a efectos fiscales, en Madeira, independientemente de su nacionalidad) en los primeros seis meses de funcionamiento y realizar una inversión mínima de 75.000 XNUMX € en la adquisición de activos fijos, materiales o intangibles, en los dos primeros años de funcionamiento; or
- Creación de seis o más puestos de trabajo a tiempo completo (los puestos de trabajo deben ser ocupados por residentes, a efectos fiscales, en la isla de Madeira, independientemente de su nacionalidad) en los primeros seis meses de funcionamiento.
Publicaciones de trabajo
Toda la actividad económica de la empresa con licencia MIBC debe ser realizada únicamente por los empleados antes requeridos. Califican desde el punto de vista migratorio y fiscal como residentes en la Comunidad Autónoma.
Inversión en Activos
En cuanto a la inversión en activos fijos, tangibles o intangibles: dicha inversión se realizará en bienes ubicados o recibidos dentro del ámbito del MIBC, utilizados dentro de dicho MIBC y que sean necesarios para la realización de las actividades empresariales realizadas dentro del ámbito del MIBC. el MIBC.
Asimismo, los bienes adquiridos deberán permanecer en el MIBC durante todo el período que goce de esta condición o durante su vida útil, el período que sea menor, sin ser enajenados. Tampoco podrán ser arrendados o cedidos a terceros para su uso dichos bienes salvo que el objeto social o actividad empresarial del MIBC sea dicho arrendamiento o cesión, y siempre que no exista vinculación directa o indirecta con el arrendatario o cesionario de dichos bienes. .
Se entenderá que no se infringe este requisito cuando los bienes se enajenen y la suma de dinero realizada se reinvierta en nuevos activos fijos en las mismas condiciones en el plazo de un año. En el caso de activos usados, estos no podrán haber sido aplicados previamente para una inversión MIBC de otra empresa.
Los requisitos anteriores se basan en la normativa MIBC actual, el asesoramiento de la Autoridad Tributaria y Aduanera portuguesa y las mejores prácticas. Pueden aplicarse diferentes interpretaciones por parte de la Comisión Europea, en caso de una auditoría, dada la naturaleza de ayuda estatal del régimen.
Este artículo se proporciona solo con fines de información general y no pretende ser, ni debe interpretarse como, asesoramiento legal o profesional de ningún tipo. Si tiene alguna pregunta, por favor no dude en contáctenos.
Rosana Rodrigues es cofundador y socio de TFRA Law Firm. Su trabajo consiste principalmente en asesorar a inversores extranjeros en Portugal, particularmente en áreas de derecho corporativo y fiscal. También ha trabajado extensamente en derecho marítimo... Leer más
